Falscher Ausbruch im DAX – zumindest nach Turtle Soup

Über die legendären „Turtle Traders“ sind inzwischen viele Bücher geschrieben worden. Mittlerweile haben die Autoren selbst das System veröffentlicht.

Zum Hintergrund- 1984 stellte Richard Dennis, einer der erfolgreichsten Trader Amerikas, eine Gruppe von 23 Händlern zusammen. Auslöser der Aktion wwae eine Wette, die er mit seinem Geschäftspartner eingegangen war. Es ging um die Frage, ob man Menschen mit Hilfe klar definierter Handelsregeln zu erfolgreichen  Tradern machen könne oder nicht.

Der Rest ist Geschichte. Die „Turtle Trader“ haben in den darauffolgenden Jahren mit ihren enormen Gewinnen Furure an der Wall Street gemacht.

Die Handelsregeln waren verblüffend einfach. Man warte auf einen 20-Tage Ausbruch und bleibe dann in Trendrichtung solange investiert, bis das Gegensignal eintritt.

Mittlerweile funktioneiren die Ausbrüche nicht mehr, bzw. nur zufällig, wie meine Auswertung für den DAX einmal gezeigt hat.

Um zu zeigen, dass die Turtle Methode zunehmend gefährlich geworden ist, stellte Linda Raschke in ihrem Buch „Streets Smarts“ den „Turtle Soup“ Ansatz vor.

Dieses Regelwerk für die Verkaufsignale lautet wie folgt:

1. Der heutige Tag ergibt ein neues 20-Tageshoch

2. Das vorherige 20-Tageshoch muss mindestens vier Tage vorher aufgetreten sein.

3. Nachdem das alte Hoch übertroffen wurde, sollte man eine Verkaufsorder unterhalb des alten Hochs legen.

4. Sobald die Position bei einer Abwärtsbewegung im Verlauf des Tages gefüllt wird, platziert man eine Stopp-Loss Order über dem bisherigen Tageshöchstkurs .

Dieser Ansatz wurde später durch Jeff Copper um den Zusatz erweitert:

1. Betrachte den nächsten Tagfür den Einstieg.

2. Die Handelsspanne muss an vorherigen Tag größer sein als die der letzten vier Tage:

Dieser Ansatz scheint beim DAX zur Zeit zuzutreffen, alledrings nicht zu 100%, sondern vom Prinzip her:

Übersetzt in die aktuelle DAX-Konstellation bedeutet es:

1. Am 5.08 wurde das neue 100-Tageshoch erreicht.

2. DAX DAX fällt aber danach und bleib zum Schluss nur knapp über dem alten Hoch 6332.

3. Am Freitag wurde zwar ein neues Hoch erreicht, danach fällt aber der Index wieder unter den 6332-Wert und kurz darauf sackt der Index ab.

Hier das Bild ( m.f.G. von http://www.tradesignalonline.com)

Was folgt daraus:

1. Erstens  der Abwärtstrend könne halten. Es kann  aber durch auch bereits am Freitag vorüber sein.

2. Zweitens – die Regeln Turtle soup müssen erneut modifiziert werden. Offenbar findet ständig eine Verschiebung der günstigen Tradingchancen statt.

DAX daily ( mein DAX-Handelssystem) gibt ein gemischtes Bild ab. Auf der Longseite gab es zwei Trades +162 und -126.

Die Shortseite ergab ebenfalls zwei Trades – einmal mit -65 und der Zweite führte zu einer offenen Position am Freitag bei 6331 als Einstand.